溫州位于浙南山區(qū)的甌江畔，擁有907萬常住人口。甌江自西向東流下東海，支流惠澤溫州多個(gè)縣市，鹿城、龍灣、甌海、永嘉、樂清、瑞安等地景色秀美，經(jīng)濟(jì)殷實(shí)，因此溫州又有“東方威尼斯”之稱。
這不禁使人聯(lián)想起莎士比亞筆下精明的猶太商人。2011年溫州爆發(fā)區(qū)域性信貸危機(jī)，欠債、跑路現(xiàn)象一時(shí)多見，讓溫商的信譽(yù)受到不小的沖擊。
繁榮時(shí)期播下了危機(jī)的種子
2008年，一場(chǎng)全球性的金融危機(jī)拉開了全國(guó)信貸大潮的序幕，不到兩年，溫州地區(qū)整個(gè)銀行業(yè)已處于貸款營(yíng)銷過熱狀態(tài)。隨著貸款條件越來越寬松，企業(yè)紛紛利用寬松的信貸環(huán)境積極借款。
然而金融業(yè)畢竟是高負(fù)債經(jīng)營(yíng)的行業(yè)，具有脆弱的本性，一只蝴蝶偶爾扇動(dòng)翅膀，也可能引起一場(chǎng)風(fēng)暴。“金融脆弱性假說”甚至認(rèn)為，在經(jīng)濟(jì)周期的繁榮時(shí)期，就已經(jīng)播下了危機(jī)的種子。
據(jù)了解，2010年上半年溫州民間一年期借貸利率在13%左右，短期借貸的利率至少在17%以上。而到了2011年上半年，由于國(guó)家經(jīng)濟(jì)政策影響，民間利率飆升，有些短期借貸甚至達(dá)到3分、4分利以上。很多小企業(yè)因此陷入了以貸還貸的怪圈，產(chǎn)生資金鏈斷裂風(fēng)險(xiǎn)，并最終導(dǎo)致破產(chǎn)，而處于同一擔(dān)保鏈中的企業(yè)也難逃牽連。
商業(yè)銀行也對(duì)這場(chǎng)危機(jī)起到了推波助瀾的作用。2011年10月份之前，溫州連續(xù)多年被評(píng)為金融生態(tài)環(huán)境一級(jí)城市，貸款價(jià)格相對(duì)較高，而不良率僅0.37%。為了不失去客戶和市場(chǎng)，各家商業(yè)銀行的總行、省分行加大了對(duì)溫州的貸款投放指標(biāo)，一些銀行的溫州分行迫于指標(biāo)壓力，盲目放貸，積累了風(fēng)險(xiǎn)。但隨著民間借貸風(fēng)波爆發(fā)，溫州市銀行不良貸款率逐月上升，到2014年末，溫州全市銀行業(yè)不良貸款額達(dá)到300億元，不良率為4.08%。
“民間借貸危機(jī)為什么在溫州出現(xiàn)呢？因?yàn)闇刂菔且粋€(gè)先知先覺的地方，市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)非常活躍，企業(yè)在由傳統(tǒng)制度向多元化制度快速轉(zhuǎn)變的過程中，貸款的比例迅速擴(kuò)張，但整個(gè)環(huán)境收緊之后，一下子難以適應(yīng)，就出現(xiàn)了問題。”良精集團(tuán)董事長(zhǎng)余勝者如此回憶當(dāng)時(shí)的情形。
到底是誰不講誠(chéng)信？
在2011年溫州借貸危機(jī)中，銀行的安全邊界不斷收窄，惜貸、壓貸、抽貸頻繁發(fā)生，資金的使用成本步步攀升。
“有些個(gè)別銀行盲目地抽資壓貸，企業(yè)考慮到自己的信用，就去向民間借貸，但是往往民間借過來的資金是平時(shí)銀行的5倍、8倍甚至10倍，無形當(dāng)中給企業(yè)雪上加霜。”一位溫州企業(yè)家表示。
更有企業(yè)家抱怨：“個(gè)別銀行也是不講誠(chéng)信的，企業(yè)最需要錢的時(shí)候，銀行說你先行還掉，還進(jìn)去就給你，誰知道還進(jìn)去就沒下文了，這對(duì)企業(yè)來說是什么結(jié)果？”
業(yè)內(nèi)人士指出，在整個(gè)經(jīng)濟(jì)環(huán)境信用缺失的時(shí)候，銀行收緊貸款權(quán)限的做法有諸多不可取之處，除了打擊市場(chǎng)信心，還容易導(dǎo)致一些客戶經(jīng)理推卸責(zé)任，他們難免把可能的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給總行層面的審查人員，總行審查人員不了解實(shí)際情況，僅根據(jù)表面的數(shù)據(jù)作出判斷，反而更容易擴(kuò)大風(fēng)險(xiǎn)。
一位溫州業(yè)內(nèi)人士向記者透露，溫州市政府曾經(jīng)召集銀行和企業(yè)開座談會(huì)，企業(yè)家控訴錢來得太容易，認(rèn)為“如果沒有這么多錢就不會(huì)亂投”。銀行家則指責(zé)企業(yè)盲目多元化、擴(kuò)大生產(chǎn)，結(jié)果出現(xiàn)意外難以清償債務(wù)。
市場(chǎng)并不在乎孰是孰非，在危機(jī)發(fā)生的時(shí)候，由于信貸緊縮，“活”錢變成了“死”錢。這種情況下，一根稻草也許都可以把企業(yè)絆倒。截至2014年末，溫州全市規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)僅為4266家，比金融風(fēng)波爆發(fā)前的2010年減少了3830家，減幅為47.3%。
“抄底者”恒豐銀行進(jìn)入溫州
金融大鱷索羅斯曾指出，資產(chǎn)價(jià)格和交易行為之間存在相互循環(huán)決定的趨勢(shì)：高的價(jià)格決定新一輪、再一輪的價(jià)格攀升，低的價(jià)格決定新一輪、再一輪的價(jià)格下滑，而螺旋式的循環(huán)必然導(dǎo)致資產(chǎn)價(jià)格的過分波動(dòng)。
該怎樣結(jié)束這種循環(huán)而改變市場(chǎng)的運(yùn)行趨勢(shì)呢？在溫州市場(chǎng)心理調(diào)整的關(guān)鍵時(shí)期，“抄底”和“逆襲”的精神或許起到了重要作用。
溫州民間借貸風(fēng)波爆發(fā)高峰期，大部分銀行將貸款審批權(quán)降低到500萬以下，少數(shù)銀行卻在增加授信權(quán)限——恒豐銀行溫州分行成立之初，便扮演了“抄底者”和“逆襲者”的角色。恒豐銀行溫州分行行長(zhǎng)徐曉蒙接受記者采訪時(shí)表示，“當(dāng)時(shí)我們說了一句話——‘優(yōu)秀的企業(yè)家到恒豐來，誰抽貸多少，我給你多少。’你給人家信心，整個(gè)市場(chǎng)才會(huì)有信心。‘眾退我進(jìn)’的時(shí)候，信心會(huì)擴(kuò)散，原本被擱置一邊的企業(yè)又成了各家銀行搶奪的對(duì)象，這么一來，我們無形地在溫州企業(yè)界樹立了自己的品牌。”
“恒豐銀行確實(shí)在抄底，但我認(rèn)為重要的是信心。”溫商如是說。
除了重塑信心之外，銀行針對(duì)溫州地區(qū)的金融生態(tài)進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新也是必要的，如多元化擔(dān)保方式、降低互保聯(lián)保比例、提高中長(zhǎng)期貸款比例以及嘗試排他性融資管理辦法等。徐曉蒙介紹，互保聯(lián)保使許多企業(yè)在信貸危機(jī)中受到牽連，現(xiàn)在溫州的企業(yè)界也在不斷尋找出路，盡量盤活自己的資產(chǎn)。恒豐銀行溫州分行目前還采用了股權(quán)質(zhì)押、公司賬款質(zhì)押以及股權(quán)代持等擔(dān)保方式。徐曉蒙判斷，互保聯(lián)保的擔(dān)保模式以后會(huì)慢慢退出整個(gè)金融市場(chǎng)。
融信置業(yè)董事長(zhǎng)陳建靜向媒體透露，“在我最困難的時(shí)候，恒豐銀行找到了我，為我提供了5000萬元的貸款，關(guān)鍵的時(shí)候給了我們支持。”
“有些銀行現(xiàn)在看到企業(yè)好轉(zhuǎn)了或者有存款了，回過頭來與我們談合作，但我們就‘門難進(jìn)，臉難看’了。以前抽貸時(shí)不講情面，現(xiàn)在再回頭，我們也是不客氣的。”陳建靜言語之間流露出溫商的某些性格，他認(rèn)為溫商“視信用為生命”。“危機(jī)發(fā)生的時(shí)候，有些溫州老板欠了銀行的債，他們寧可選擇去跳樓，這也是一種對(duì)信用度的捍衛(wèi)。”陳建靜說。
“慎用抽貸手段，其實(shí)是給企業(yè)以信心，給溫州經(jīng)濟(jì)以信心。”恒豐銀行首席品牌官胡海峰對(duì)記者分析，企業(yè)如果沒有信心的話，銀行肯定也沒有信心，這是相輔相成的。如果企業(yè)本身沒問題，銀行的惜貸、壓貸和抽貸就是雙刃劍，是“殺雞取卵”。在企業(yè)面臨困難時(shí)，銀行應(yīng)該雪中送炭，切莫雪上加霜。企業(yè)出現(xiàn)狀況時(shí)是非常脆弱的，一根稻草都可以壓倒，不能采取過激手段，而應(yīng)該與企業(yè)共同分析原因，尋找解決問題的辦法，幫助其渡過難關(guān)。
重讀威尼斯商人的隱喻
溫州靠山面海，土地資源稀少，房?jī)r(jià)以及生活成本相對(duì)較高，人們經(jīng)商、外出做生意也是一種生存的需要。在外闖蕩不易，互助、互惠、互信尤為重要，日積月累，溫州形成了特有商業(yè)文化，如圈子文化、重視信譽(yù)等。認(rèn)識(shí)這樣的商業(yè)文化，有助于人們觀察溫州的金融生態(tài)。
“我現(xiàn)在不是為錢，我是為了名氣，溫州人的名氣要重新打出來。”有人問起為什么年紀(jì)這么大了還在外奔波，國(guó)光集團(tuán)董事長(zhǎng)孫國(guó)敬如此感喟。他向記者比喻，溫州民營(yíng)經(jīng)濟(jì)就是像草根一樣，野火燒不盡，春風(fēng)吹又生。
為了解讀東方威尼斯商人的基因，人們應(yīng)當(dāng)重新體味莎翁經(jīng)典戲劇《威尼斯商人》中的一幕細(xì)節(jié)：頗受眾人喜愛的年輕人為了贏得官司，輕易出賣了自己的定情信物，吝嗇的老猶太商人，卻在得知妻子贈(zèng)送自己的戒指被變賣之后，長(zhǎng)嘆綠玉戒指千金不換。
后世人評(píng)論，該劇中的指環(huán)是契約精神的隱喻，為身外之物奔波的商人在層層利益的包裹下，反而更有一顆尊重契約的精神內(nèi)核。今日，東方威尼斯商人的感喟或許亦來源于此。
銀行的全力付出也得到了應(yīng)有回報(bào)，溫州銀行業(yè)近年利潤(rùn)不斷下滑，但恒豐則是個(gè)例外。數(shù)據(jù)顯示，2011年溫州市銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)凈利潤(rùn)為199億元，2012年為76.97億元，2013年為27.09億元，到了2014則下降到負(fù)的39.33億元，迅速下滑為負(fù)增長(zhǎng)，同比減少-245%，但截至2014年年末，恒豐銀行溫州分行凈利潤(rùn)為2.38億元，實(shí)現(xiàn)了逆勢(shì)盈利，而同期不良率只有0.57%。